Golden Observation | Los fondos de capital de riesgo descentralizados erosionarán el capital de riesgo tradicional

¿Cómo abre Ethereum nuevas áreas de capital de riesgo?

Uno de los primeros casos de uso de Ethereum fue un fondo de capital de riesgo de propiedad comunitaria, conocido con otro nombre llamado DAO.

Este es el primer ejemplo del potencial de Ethereum en términos de una capa de coordinación digital. Cualquier persona en el mundo puede donar a este fondo y tener la propiedad del fondo común en el futuro, así como derechos de voto sobre cómo se invierten los fondos.

Pero todos sabemos que a la DAO no le fue muy bien.

En cualquier caso, DAO ha traído un nuevo paradigma de inversión, democratizó el capital riesgo, miles de personas pueden desplegar fondos a gran escala a través de medios digitales, y cualquiera tiene la oportunidad de postularse para el proyecto que está construyendo.

El problema en ese momento era que DAO todavía estaba en la etapa inicial de desarrollo y la infraestructura aún no estaba completa.

Hoy en día, se están mejorando varias herramientas. Vemos que este campo se vuelve a formar.

Entonces, trajimos a Callum, quien trabaja en la planta baja de MetaCartel Ventures, un fondo de capital de riesgo descentralizado, para que nos brinde una descripción general de la situación actual.

Como todo lo construido en una web descentralizada, MetaCartel Ventures tiene una gran oportunidad de erosionar el VC tradicional. Las razones detrás de esto se describirán en detalle a continuación.

¿Cómo MetaCartel Ventures descentraliza el VC?

Ya en 2016, con el fin de crear un canal de inversión colectiva en la comunidad Ethereum, nació una idea, esta idea es DAO.

Todo el mundo sabe que los primeros experimentos de DAO finalmente fracasaron debido a que se agotaron los fondos, lo que condujo a una bifurcación dura, dejando a las personas con secuelas de DAO durante varios años. La razón por la que el experimento DAO es ampliamente conocido es su fracaso a nivel técnico, pero quizás lo más importante, hace 5 años, el desarrollo de la comunidad, la capacidad de usar herramientas no estaban maduros y la amplitud de los proyectos invertibles no lo estaba.

Avance rápido hasta principios de 2020, y el entorno para los fondos de capital de riesgo descentralizados ha mejorado. Promovido por Ameen Soleimani, Gabriel Shapiro, Peter Pan y otros, MetaCartel Ventures DAO, o "MCV" para abreviar, participó en la conferencia ETHDenver 2020 para crear un nuevo paradigma de herramientas de inversión desbancarias para la comunidad Ethereum.

Análisis: 300 CryptoPunks pueden haber desaparecido para siempre: 29 de diciembre Hasta 300 CryptoPunks pueden haberse perdido para siempre, y se sabe que 5 se perdieron debido a un error del propietario, según un tweet de @punk9863.

De hecho, solo se sabe que cinco CryptoPunks han sido "destruidos". @ArtOnBlockchain destruyó inadvertidamente un punk "alienígena", se enviaron dos punks al contrato de token y se destruyó, y se enviaron dos punks más a una dirección incorrecta y, por lo tanto, se destruyeron.

Como señaló @punk9863, la razón por la que podemos suponer que los otros Punks de los 300 CryptoPunks se han perdido es porque no ha habido actividad en las billeteras de sus propietarios durante los últimos tres años. @punk9863 explicó: "Más de 50 billeteras con Punk no han realizado ninguna transacción en los últimos 1000 días, incluso fuera del mercado de CryptoPunk". Una posible razón es que los propietarios de las billeteras perdieron sus claves privadas. (CryptoSlate) [2021/12/29 8:10:37]

Invertir en un futuro descentralizado

La misión de cualquier fondo de capital de riesgo descentralizado es simple: permitir que grupos de personas reúnan fondos de manera colectiva y sin confianza e inviertan en proyectos que avancen aún más en el futuro descentralizado.

Los miembros de MCV tienen capacidades sobresalientes, incluidos proveedores de liquidez, directores, intermediarios de transacciones, auditores técnicos de diligencia debida, analistas y personas que hacen ambas cosas. Los miembros traen acuerdos de inversión a la DAO, realizan la debida diligencia en los proyectos, negocian con los equipos y, en última instancia, proponen propuestas en cadena para que otros miembros voten.

Las decisiones de inversión se basan en la votación por mayoría, es decir, si un acuerdo recibe el 51 % de los votos de aprobación, la DAO invierte en el proyecto de acuerdo con los términos de la propuesta.

Hoy en día, el acceso a la DAO está sujeto a un permiso, que es gestionado por los miembros, y la salida de la DAO no requiere aprobación, por lo que los miembros que salen pueden obtener los activos y la inversión de la DAO en proporción en cada momento. La participación y el peso de voto de cada miembro están determinados por las contribuciones a la tesorería de DAO, aunque los miembros que hacen contribuciones no financieras también son recompensados ​​con acciones.

Fundador de Cardano: espero que Cardano pueda proporcionar micropréstamos a personas de todo el mundo: Jinse Finance informó que el fundador de Cardano, Charles Hoskinson, dijo que está prestando atención a Kiva, una plataforma que permite a los prestatarios en 77 países y regiones obtener micropréstamos, como testimonio a Cardano Inspiración para el futuro. Dijo que se debían considerar varios factores antes de que Cardano pudiera otorgar micropréstamos a las personas que necesitan fondos en todo el mundo. Una vez que el ecosistema de préstamos esté en su lugar, cree Hoskinson, Cardano será la plataforma de contrato inteligente para transferir riqueza desde entornos de tasas de interés negativas a países con potencial de crecimiento. Hoskinson enfatizó que el siguiente paso será crear tokens de seguridad que puedan lanzarse en micro-IPO en países donde el costo de hacer negocios es relativamente bajo. [2021/3/22 19:05:37]

Con Moloch V2, antes de que se implemente la decisión, si un miembro de DAO no está de acuerdo con el consenso colectivo de la decisión, puede conservar la capacidad de "enfadarse". Durante el período de gracia de siete días después de la aprobación de cada propuesta, cualquier miembro puede retirarse antes de que se retire la inversión en la propuesta.

Los miembros también pueden proteger los intereses de DAO utilizando la propuesta de expulsar al gremio para expulsar al vellón y la oveja negra. La propuesta se decide por votación, y la proporción de retiro de activos es la misma que la de "retiro enojado".

Los miembros de MCV descubrieron que, en comparación con los fondos de capital de riesgo tradicionales, la nueva forma organizativa de DAO puede brindar flexibilidad adicional y reducir la burocracia. Al combinar contratos inteligentes y estructuras legales, MCV puede seguir cumpliendo mientras invierte y despliega capital de manera eficiente, transparente y justa.

Ventaja de la comunidad

Los miembros de MetaCartel Venture incluyen fundadores, constructores, administradores de comunidades, economistas, abogados, diseñadores e inversores profesionales que han trabajado en el campo de web3 y criptomonedas durante muchos años.

Dado que los inversores son personas que están muy familiarizadas con el ecosistema Ethereum, MCV tiene la ventaja única de tener un conocimiento profundo de los posibles proyectos de inversión.

MCV no requiere de asesores técnicos. Los miembros altamente capacitados del MCV pueden evaluar la viabilidad de inversiones potenciales, ya que muchos de ellos ya han abordado los mismos desafíos en sus propios proyectos. Todos los miembros tienen experiencia práctica en el campo, que es la clave para que la DAO pueda elegir los proyectos de inversión correctos, formando la base para brindar un apoyo efectivo a los proyectos a medida que crecen y se convierten en futuros nombres familiares.

Como proyecto de cartera de MetaCartel Ventures, la oportunidad de aprovechar su red, experiencia y conocimientos no se puede medir en términos monetarios. Ya sea ayudando con un error complejo de contrato inteligente, diseñando la economía de tokens, presentando otros proyectos o equipos, o simplemente promocionando un tweet, MCV siempre busca apoyar a nuestra comunidad y proyectos de cartera, así como a todo el ecosistema Ethereum.

Los principales contribuyentes y miembros fundadores de MCV pertenecen a grandes proyectos, como Nexus Mutual, Aave, Reflexer Labs, CoinGecko, etc. Los miembros de MetaCartel se ayudan entre sí a través de varias comunidades internas y externas, lo que permite una cooperación profunda y efectiva dentro de la comunidad Ethereum en una escala sin precedentes.

Confíe en Moloch para una colaboración exitosa

Entonces, podría pensar que The DAO Fund ha resuelto todos los problemas de VC. ¡Por desgracia, este no es el caso!

Como con cualquier nueva tecnología o comunidad, siempre hay dificultades y desafíos que superar, DAO es una comunidad con tecnologías emergentes, por supuesto, ¡estas son mucho más simples para las bases tradicionales!

En primer lugar, las personas inactivas que arrancan lana pueden ser un problema. A menudo sucede que algunas personas hacen mucho trabajo, algunas hacen poco y otras casi no hacen nada. Este es un problema de incentivos que no es fácil de resolver. Actualmente, MCV está experimentando con diferentes mecanismos para mejorar una cultura en la que disfrutemos de la colaboración y la responsabilidad compartida.

MCV rompe las limitaciones de la colaboración descentralizada de muchas maneras, como votar por el "Mejor colaborador del mes" y recompensar acciones adicionales. Y la participación relativa, ajusta dinámicamente la propiedad de DAO, todos estos aspectos involucran la colaboración de activos reales, proyectos y gente

La disposición de los miembros para experimentar e iterar sobre estos mecanismos, y su capacidad para aceptar, aprender y volver a intentarlo cuando fallan son claves para el éxito a largo plazo.

Como se mencionó anteriormente, coordinar a más de 70 miembros en todo el mundo es muy difícil, especialmente cuando todas estas personas tienen sus propios proyectos, fondos, su propio trabajo diario y muchas otras cosas.

Con un número tan grande de miembros, sin una estructura jerárquica, la toma de decisiones y la asignación de tareas son difíciles. Se puede decir que MetaCartel Ventures no tiene director general, pasantes ni cadena de mando.

A pesar de esto, todos los miembros de DAO tienen la misma voz en las discusiones. Obviamente, esto a veces genera algunos dolores de cabeza, pero también fomenta un sentido de colaboración y respeto. Todos tienen la oportunidad de tener una voz, de hacer un esfuerzo, y esto a menudo conduce a soluciones y resultados que nunca ocurrirían en un fondo tradicional, donde las decisiones las toma un pequeño número de socios limitados.

¿Cuál es la dirección futura del desarrollo?

Fundada durante el mercado bajista prolongado, MetaCartel Ventures ha crecido un poco desde entonces. Nuestro AUM ha crecido exponencialmente a más de $ 25 millones, con más de 70 miembros y más de 25 proyectos de cartera. Estamos muy emocionados de continuar experimentando con nuevas formas de invertir y asociarnos para hacer crecer y mejorar el ecosistema Ethereum.

Curiosamente, al comienzo de la pandemia de COVID-19, la mayoría de nuestros miembros nunca se conocieron. Todo se coordina a través del video de la reunión de Zoom, Discord, Telegram y, por supuesto, las propuestas en cadena.

Si bien esto es un testimonio del poder de coordinación en el mundo digital, ¡nuestra primera reunión de miembros tendrá lugar pronto! Estamos muy emocionados de que los miembros hayan pasado de estar en línea a estar fuera de línea, darse la mano, reír y hablar, y poder mejorar la coordinación y la cooperación.

Una nueva forma de invertir en la comunidad

MCV cree que, en el futuro, la tecnología descentralizada se convertirá en la columna vertebral de los fondos de capital de riesgo, los clubes de inversión y las nuevas empresas. En el futuro, la mayoría de las personas trabajarán para DAO en lugar de empresas tradicionales. La compensación y el intercambio de valor se discuten de manera abierta y transparente, y nadie tiene una ventaja injusta.

Estamos encontrando nuevas formas de coordinar, inspirar, colaborar y empoderar con nuevas herramientas para hacer realidad la visión anterior. Cuando DAOhaus era un proyecto de hackathon de ETHBerlin, demostró la funcionalidad y la facilidad de uso de las herramientas de gobierno front-end que son un buen augurio para el desarrollo que ha logrado hoy.

Hay muchos proyectos en el ecosistema Ethereum que están ampliando y enriqueciendo la funcionalidad de la comunidad descentralizada.

En general, MetaCartel Grants siempre está buscando constructores y proyectos influyentes que busquen mover el mundo hacia un futuro descentralizado.

El contenido de este artículo proviene de Bankless

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